Проп-трейдинг — суть, преимущества и недостатки

Проп-трейдинг — молодое явление в интернет-торговле. Впервые о нем заговорили около 20-ти лет назад в США. Немного позже он появился в Европе. В России первые проп-компании возникли 15 лет назад. Сейчас это течение находится в стадии активного роста. Среди компаний, специализирующихся на проп-трейдинге можно отметить таких участников рынка, как United Traders, Алор Брокер, Lite-Invest и GT Capital Group. Пик популярности проп-трейдинга в России пришелся на 2012 год. В это время вышла книга американского автора Майкла Беллафиоре под названием «Один хороший трейд». Разберемся подробнее в теме проп-торговли, выясним преимущества и недостатки.

Что такое проп-трейдинг

Проп-трейдинг — это такой вид инвестирования, при котором трейдер торгует на средства компании. При этом прибыль делится в соответствии с договором (чаще всего пополам), а убытки трейдер покрывает собственными средствами за счет залогового депозита.

Рассмотрим на примере. Допустим у вас есть 1000 долларов. Вы заключаете договор с проп-компанией и вносите свою тысячу на депозит. В зависимости от условий договора вам добавляют на счет определенную сумму, допустим половину. Теперь вы торгуете уже на 2000 долларов. Полученная от торговли прибыль поровну делится между вами и компанией. Полученные вами убытки вы покрываете самостоятельно. Когда убытки достигают залоговой суммы, то есть в примере 1000 долларов, счет блокируется.

По сути, проп-торговля представляет собой некий вид доверительного управления, при котором компания дает средства трейдеру и при этом ничем не рискует. Вы можете потерять свою тысячу долларов, а компания может только заработать.

Типовые условия заключения договора с проп-компанией

Условия заключения договоров различаются в зависимости от компании. Разберем основные принципы, которые примерно одинаковы у разных участников рынка.
Полученная трейдером прибыль у большинства проп-компаний делится 50/50, однако существуют исключения. Чаще всего это молодые и пока что не самые известные участники рынка, которые пытаются отвоевать свою часть клиентуры с помощью маркетинга. Суммы же, которые компания добавляет к собственным средствам трейдера, могут быть как в 2 раза больше, так и в 10 раз больше залогового депозита.

Обычно практика заключения договоров проп-компаниями с начинающими и опытными трейдерами различается. Новичкам предлагают пройти платное обучение (стандартная практика), после чего он торгует под руководством других, более опытных коллег. Так продолжается до тех пор, пока человек не покажет стабильные финансовые результаты в своей торговле.

Опытных трейдеров просят показать статистику торгового счета за определенный период для подтверждения профессионализма и наличия опыта в сфере интернет-торговли. Необходимо, чтобы эта информация была заверена брокером. В некоторых компаниях просят предоставить инвест-пароль от счета.

Где выгоднее торговать: у брокера или в проп-компании

Чтобы понять, где торговать выгоднее, следует разобраться с механизмом начисления прибыли и получения убытков в зависимости от торговой системы и условий проп-компании. Разберем ситуацию на примере той же условной 1000 долларов собственных средств и 1000 долларов, которые добавила на счет проп-компания.

Допустим, вы получили прибыль в размере 15% от депозита. Если бы вы торговали у брокера, ваш доход составил бы 150 долларов. В проп-торговле вы бы заработали 300 долларов. Несмотря на очевидные выводы, ситуация не столь однозначна. Предположим в другой сделке вы получили убыток 15%. В случае торговли с брокером вы потеряете те же 150 долларов и у вас останется для торгов еще 850 долларов. У проп-компании ваш убыток достигнет 300 долларов. Если будет несколько таких сделок подряд, залоговая сумма сгорит в 2 раза быстрее, чем исчезнут деньги на депозите у брокера.

Впрочем, если вы уверены в своей торговой стратегии и предполагаете, что подобные ситуации у вас не возникнут, можно смело обращаться в проп-компанию для составления договора. В остальных случаях проще торговать в обычной брокерской компании, например RoboForex или Альпари.

Преимущества и недостатки проп-торговли

Основное преимущество проп-трейдинга — доступность и возможность начать карьеру на валютном рынке абсолютному новичку, однако требуется выложить немаленькую сумму за обучение. Это же вы можете сделать и в стороннем учебном центре, однако обычно курсы предполагают определенную теоретическую часть и несколько практических занятий, после чего трейдер остается один на один с рынком. В проп-компаниях торговля продолжается под руководством наставника.

Возможность значительно увеличить свои заработки за счет средств проп-компании — не столько преимущество, сколько перспектива. Работает это только для тех трейдеров, которые стабильно торгуют, у них нет больших просадок, они чаще получают прибыль, чем убыток, а компания, которую они выбрали, увеличивает депозит трейдера минимум в 4 раза. С другой стороны, если трейдер показывает такие результаты, он сможет хорошо зарабатывать и на ПАММ-счетах, и на личном торговом счете, не беря на себя дополнительные риски. В прослойке в виде проп-компании он не нуждается.

Недостаток проп-трейдинга заключается в увеличении рисков. Даже в том случае, если компания удваивает ваш депозит, вы пропорционально увеличиваете лот и, следовательно, риски. Если ваша сделка окажется неприбыльной, убытки лягут только на ваш капитал, который меньше в 2 раза той суммы, которую вы закладывали для расчета лота.

В целом, проп-трейдинг — интересное явление в сфере валютной торговли, однако он подходит далеко не каждому. В проп-компаниях удобно работать начинающим трейдерам без капитала, но с хорошей торговой стратегией на этапе накопления средств для самостоятельной торговли. В иных случаях проще воспользоваться преимуществами ПАММ-систем или доверительного трейдинга. Если вы все же решились заключить договор с проп-компанией, внимательно прочитайте все пункты и просчитайте вашу выгоду. Вполне может оказаться, что ее нет совсем, и вы в итоге потеряете больше, нежели приобретете.

Источник: https://forex-invest.tv
(При перепечатке статьи, активная ссылка на источник ОБЯЗАТЕЛЬНА)

• Назад
• Вперед